近日，深交所披露了對(duì)申港證券給予通報(bào)批評(píng)處分的決定。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，此次是深交所聯(lián)合上海證監(jiān)局，對(duì)申港證券客戶交易行為管理、投資者適當(dāng)性管理和投資者教育工作等情況現(xiàn)場(chǎng)檢查后的處理結(jié)果。

值得一提的是，深交所還在本次通報(bào)中指出申港證券存在“屢教不改”的情況，即2022年、2024年都曾對(duì)申港證券采取相關(guān)措施，但其客戶交易行為管理情況未見(jiàn)明顯改善。

去年曾經(jīng)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查

5月16日，深交所發(fā)布公告稱，2024年11月11日~15日，本所聯(lián)合中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)上海監(jiān)管局對(duì)申港證券客戶交易行為管理、投資者適當(dāng)性管理和投資者教育工作等情況進(jìn)行了現(xiàn)場(chǎng)檢查。

經(jīng)查明，申港證券存在以下違規(guī)行為：其一，公司內(nèi)部制度中未明確客戶交易行為管理牽頭部門，未對(duì)重點(diǎn)分支機(jī)構(gòu)管理作出相關(guān)規(guī)定，與2023年深交所開(kāi)展非現(xiàn)場(chǎng)檢查期間其填報(bào)的情況不符；其二，分支機(jī)構(gòu)客戶交易行為管理考核約束力度不足；其三，重點(diǎn)監(jiān)控證券名單不夠完整準(zhǔn)確，重點(diǎn)監(jiān)控賬戶名單調(diào)整不及時(shí)；其四，對(duì)頻繁觸發(fā)預(yù)警的客戶管控不到位，未按深交所要求及時(shí)對(duì)相關(guān)客戶提示風(fēng)險(xiǎn)，未及時(shí)向客戶傳達(dá)深交所相關(guān)函件；其五，未按深交所投教工作要求宣傳相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。

值得注意的是，深交所還進(jìn)一步披露了申港證券“屢教不改”的行為。盡管深交所早在2022年就對(duì)申港證券采取了口頭警示措施，并在2024年又采取了約見(jiàn)談話措施，但其客戶交易行為管理情況未見(jiàn)明顯改善。需要強(qiáng)調(diào)的是，若券商無(wú)法及時(shí)識(shí)別異常交易行為，可能為市場(chǎng)操縱、內(nèi)幕交易等違法違規(guī)行為提供溫床。

鑒于上述違規(guī)事實(shí)及情節(jié)，此次深交所再對(duì)申港證券給予通報(bào)批評(píng)的處分。

年內(nèi)已多次被監(jiān)管點(diǎn)名

事實(shí)上，這已是申港證券2025年以來(lái)第三次被監(jiān)管“點(diǎn)名”。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，2025年2月，陜西證監(jiān)局曾指出，申港證券陜西分公司在辦理新三板開(kāi)戶業(yè)務(wù)時(shí)，未勤勉盡責(zé)、審慎核查投資者提供的相關(guān)材料，而這顯然違反了投資者適當(dāng)性管理規(guī)定。因此，陜西證監(jiān)局對(duì)該分公司采取了警示函監(jiān)管措施。

同年2月，中證協(xié)指出，申港證券委托、聘用第三方制度未全面覆蓋公司相關(guān)業(yè)務(wù)，多筆財(cái)務(wù)憑證發(fā)票開(kāi)具時(shí)間早于事前審批時(shí)間，采購(gòu)第三方服務(wù)未對(duì)是否存在潛在利益沖突進(jìn)行審慎核查和有效防范，某IPO（首次公開(kāi)募股）項(xiàng)目組成員利益沖突審查不及時(shí)，部分投行項(xiàng)目聘用第三方機(jī)構(gòu)未見(jiàn)遴選流程相關(guān)材料，個(gè)別分支機(jī)構(gòu)營(yíng)銷活動(dòng)方案未進(jìn)行合規(guī)審核，以上行為均違反了廉潔從業(yè)相關(guān)要求。于是，中證協(xié)對(duì)申港證券采取警示的自律管理措施。

盡管申港證券在合規(guī)管理層面問(wèn)題頻發(fā)，但公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)卻呈現(xiàn)逆勢(shì)增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。2024年，申港證券實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入19.19億元，凈利潤(rùn)3.71億元，分別同比增長(zhǎng)約17%和11%。這種“合規(guī)承壓”與“業(yè)績(jī)向好”的反差，既反映出其業(yè)務(wù)拓展層面的一定競(jìng)爭(zhēng)力，也暴露出合規(guī)與發(fā)展未能同步推進(jìn)的深層矛盾。值得關(guān)注的是，在監(jiān)管高壓與行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇的雙重背景下，如何平衡規(guī)模擴(kuò)張與風(fēng)控合規(guī)，成為擺在申港證券面前的重要課題。

申港證券董事長(zhǎng)邵亞良曾在2025年新年賀詞中強(qiáng)調(diào)，申港證券將努力做好資本市場(chǎng)“看門人”，宣導(dǎo)和培育“人人合規(guī)、事事合規(guī)、時(shí)時(shí)合規(guī)、處處合規(guī)”的合規(guī)文化和“全員參與、人人有責(zé)”的風(fēng)險(xiǎn)管理文化，完善合規(guī)管理與全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，將制度作為合規(guī)風(fēng)控管理的抓手，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防控能力建設(shè)，筑牢合規(guī)底線，提升合規(guī)意識(shí)，進(jìn)一步提升合規(guī)風(fēng)控管理綜合質(zhì)量。

接下來(lái)，申港證券能否踐行邵亞良提出的合規(guī)文化和風(fēng)險(xiǎn)管理文化建設(shè)目標(biāo)，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》也將持續(xù)予以關(guān)注。